Формула за изчисляване на бързо съотношение
Формулата за бързо съотношение е един от най-важните коефициенти на ликвидност за определяне на способността на компанията да изплаща текущите си задължения в краткосрочен план и се изчислява като съотношение на пари и парични еквиваленти, търгуеми ценни книжа и вземания към текущи задължения.
Бърз коефициент = (Парични средства + Краткосрочни пазарни ценни книжа + Вземания по сметки) / Текущи задължения
ИЛИ
В случай, че компанията не дава разпадане на Quick Assets, тогава:
Обяснение
Бързото съотношение е по-строга мярка за краткосрочна ликвидност в сравнение с текущото съотношение. Бързите активи са тези, които могат да бъдат конвертирани в пари в краткосрочен план или за период от 90 дни. Важната разлика между формулата за текущо съотношение и формулата за съотношение на киселинния тест е, че изключваме инвентара и предплатените разходи като част от текущите активи във формулата за бързо съотношение.
Материалните запаси са изключени, тъй като се предполага, че запасите, държани от компанията, може да не бъдат реализирани веднага. Описът може да бъде под формата на суровини или WIP. Подобна ситуация ще направи процеса на ликвидиране на инвентара още по-труден и отнема много време.
Съотношението 1 или повече показва, че компанията може да изплати текущите си задължения с помощта на Quick Assets и без да се нуждае от продажба на дългосрочните си активи и има стабилно финансово здраве. Трябва да се внимава, като се разчита твърде много на съотношението на киселинния тест, без допълнително проучване; Например, сезонните бизнеси, които се стремят да стабилизират производството, може да имат слаб коефициент Quick по време на периода на слаби продажби, но по-висок в случай на пиковия си бизнес сезон. Подобни ситуации може да се окажат сложни, за да се знае действителното финансово състояние на компанията.
Пример за изчисляване на бързо съотношение
Можете да разгледате следния пример за по-добро разбиране:
Masters Co. Ltd разполага със следните подробности:
Текущи активи:
- Пари в брой = 200 000 долара
- Аванс = $ 30 000
- Търгуеми ценни книжа = $ 60,000
- Вземания по сметки = $ 40 000
- Запаси = $ 80 000
Общо текущи активи = $ 410 000
Текущи пасиви:
- Платежна сметка = $ 260 000,
- Разходи за начисляване = $ 30 000,
- Краткосрочен дълг = $ 90 000,
- Платими лихви = $ 60 000.
Общо текущи задължения = $ 440 000.
Бързото съотношение през предходните години е 1,4, а средното за индустрията е 1,7
Изчисляване на формула за съотношение на киселинния тест:
Формула за бързо съотношение = (Парични средства + Краткосрочни търгуеми ценни книжа + Вземания на климатици) / Текущи задължения
= ($ 200 000 + $ 60 000 + $ 40 000) / ($ 440 000)
= ($ 300 000) / ($ 440 000)
= 0,68
Използва
- Проследяването на Quick ratio помага на ръководството да определи дали поддържа оптимални нива на Quick активите, така че да се погрижи за краткосрочните му задължения в техните баланси.
- Това показва добре функциониращ краткосрочен финансов цикъл на компанията.
- Това подобрява доверието на компанията при инвеститорите, като печели и поддържа тяхното доверие в стойността на техните инвестиции.
- Също така кредиторите на компанията знаят, че плащанията им ще бъдат извършени в срок.
Пример на Microsoft
Както се отбелязва от графиката по-долу, паричното съотношение на Microsoft е ниско 0,110x; бързото му съотношение обаче е огромно 2.216x.
източник: ycharts
Бързото съотношение на Microsoft е доста високо, главно поради краткосрочните инвестиции от около 106,73 милиарда долара! Това поставя Microsoft в много удобна позиция от гледна точка на ликвидност / платежоспособност.
източник: Microsoft SEC Filings
- Според предходната година компанията е имала съотношение на киселинните тестове от 1,4, докато този път то е 0,68.
- От това можем да разберем, че компанията не е поддържала достатъчно бързи активи, за да изплати текущите си задължения. Това показва, че компанията ще се сблъска с потенциални проблеми с ликвидността.
- Може да се наложи да разпродаде дългосрочните си активи, за да изплати задълженията си, ако е необходимо, което не е признак за здравословен и добре управляван баланс.
- Компанията трябва да поддържа съотношението на киселинните тестове поне до 1, което се счита за идеално и задоволително.
Калкулатор за бързо съотношение
Можете да използвате следния калкулатор за бързо съотношение
| Пари в брой | |
| Краткосрочни търгуеми ценни книжа | |
| Вземане на климатик | |
| Текущи пасиви | |
| Бързо съотношение = | |
| Бързо съотношение = |
|
||||||||||
|
Изчислете бързо съотношение в Excel (с Excel шаблон)
Нека сега направим същия пример за бързо съотношение по-горе в Excel.
Това е много просто. Трябва да предоставите двата входа на Общо текущи активи и Общи текущи задължения.
Можете лесно да изчислите съотношението в предоставения шаблон.
Изчисляване на съотношението на киселинния тест
Съотношение на теста за киселина = (Парични средства + краткосрочни търгуеми ценни книжа + вземания на климатици) / Текущи задължения
