Какво е банков резерв?
Банковите резерви се отнасят до минималните ликвидни резерви, които всяка банка е длъжна да поддържа, за да се гарантира, че никога няма да останат без пари, в случай че клиентът поиска теглене на депозитите, съхранявани в банката.
Класификация
Може да се класифицира в задължителния резерв и излишния резерв.
# 1 - Задължителен резерв
Необходимият резерв е минималните средства, които банките трябва да притежават, за да покрият своите депозитни задължения. Фед има правомощието да прави промени от време на време в процента на задължителния резерв.
Фед актуализира целевото си съотношение на задължителните резерви, което е приложимо от датата на влизане в сила на 17 януари 2019 г. Актуализираните лимити са както следва:
( Източник : federalreserve.gov)
Според последните изисквания всички банки, които имат задължения по депозити на стойност над 16,30 милиона щатски долара, но по-малко от 124,20 милиона щатски долара, трябва да запазят 3% от депозитите като задължителен резерв, а банките с депозитни пасиви над 124,20 щатски долара милиони трябва да поддържат задължителен резерв, равен на 10% от стойностите на депозитите.
Освен това, докато изчисляват размера на задължителния резерв, банките вземат предвид нетните сметки за транзакции, което означава, че не вземат предвид дължимите средства от други банки или транзакции, които все още са непогасени.
# 2 - Излишен резерв
Излишъкът от резерв е парите, необходими за съхранение в трезора над минимално необходимия резерв. Обикновено банките поддържат свръхрезервния баланс на по-ниски нива и отпускат парите, вместо да ги държат в трезори. Това е главно защото банките могат да спечелят по-висока възвръщаемост, като заемат средствата в сравнение с лихвения процент, предлаган от Фед. В миналото стимулите за поддържане на салдата на свръхрезервите бяха много ниски или почти нулеви. Въпреки това свръхрезервният баланс може да се натрупа по време на кризисните сценарии.
Парична политика и изисквания за банкови резерви
- Ако Фед повиши съотношението на задължителните резерви и целевото съотношение на свръхрезерва, това ще увеличи размера на средствата, които трябва да се съхраняват в брой или на трезора за всички банки. При такъв сценарий банките ще останат с по-малко пари за отпускане на заеми.
- По време на финансовата криза, подобно на финансовата криза, която се случи през 2008 г., Фед намали целевите коефициенти на резервите до възможно най-ниския таван, за да стимулира кредитирането и да инициира икономическо възстановяване. Въпреки това, през 2008 г., дори след най-ниските изисквания за резерви, банките не бяха готови да отпускат заеми поради голям обем лоши дългове и те искат да използват наличните парични средства, реализирани от резервния холдинг, за отписване на лошите дългове.
- По време на кризата от 2008 г. съвкупността от свръхрезерва на всички банки достига до 1,25 трилиона щатски долара (както се съобщава в данните на Статистическото съобщение на Федералния резерв H.3) и от страна на пасива на баланса на Фед, увеличен поради увеличеното резервни салда.
- Вместо да позволят на банките да използват средствата за отписване на лошия дълг, през октомври 2008г. Предлаганият лихвен процент се променяше с паричната политика. Този нетрадиционен ход позволи на Фед да поеме контрола върху ценните книжа на паричния пазар и краткосрочните лихвени проценти.
Лихвен процент по банкови резерви
Лихвеният процент по задължителните резерви (IORR) и лихвеният процент по свръхрезерва (IOER) се определят от Федералния резерв. Тези лихвени проценти се актуализират всеки работен ден в 16:30 ч. EST с лихвения процент за следващия работен ден.
Последният публикуван лихвен процент е както следва:
( Източник: federalreserve.gov)
Въздействие на инфлацията
По време на инфлацията търсенето на стоки и услуги надхвърля наличното предлагане по текущи цени. Тази разлика в търсенето и предлагането води до повишаване на цените и причинява инфлация. За да се справи със сценария, Фед започва да плаща по-високи лихви върху свръхрезерва, което влияе върху растежа на кредитите като предпазител срещу инфлационния натиск.
Когато Фед повиши лихвения процент върху свръхрезервите, банките стават по-склонни да задържат паричните средства в касата, вместо да ги отпускат, което влияе върху покупателната способност на потребителите и оттам на възстановяващите същества за установяване на равновесие.
Когато обаче икономиката мине през проблема с дефлацията (т.е. когато предлагането на произведените стоки и услуги е по-високо от търсенето), захранващите намаляват лихвения процент почти до нула. Това насърчава процеса на кредитиране, водещ до увеличаване на покупателната способност на крайните потребители.
Заключение
Банковите резерви са минималният размер на средствата, държани от банките в брой или на трезор, за да се гарантира спазването на нормативните изисквания с федералната резервна банка. Ключовата цел е да се регулира банковата процедура и да се гарантира, че банките няма да останат без средства, ако възникне задължение за търсене.
