Топ 9 примери за финансово моделиране
Финансовото моделиране се използва от финансовите анализатори за няколко цели като анализ на разходите и ползите на нов предложен проект или анализиране на въздействието на промяната в икономическата политика върху представянето на акциите или за оценка на бизнеса и сравняването му с конкурентите на пазара. Някои от примерите за финансово моделиране включват моделиране на три отчета, моделиране на DCF, моделиране на сливания, моделиране на IPO, моделиране на LBO, модел на ценообразуване и др.
В тази статия обсъждаме най-добрите 9 примера за финансово моделиране -
# 1 - Моделиране с три изявления
В модела с 3 отчета отчетът за приходите и разходите, балансът и отчетът за паричните потоци са свързани заедно с формулите на Excel и това помага при анализа на историческите финансови отчети и прогнозирането на бъдещи отчети. Прогнозирането на финансовите отчети ще помогне на финансовите анализатори да разберат как ще се представи компанията, след като вземе предвид различни предположения.
# 2 - Моделиране на дисконтиран паричен поток (DCF)
Моделирането на оценката на DCF се извършва, като се използва три отчетен модел като основа и се използва за изчисляване на стойността на бизнеса или нетната настояща стойност на компанията (NPV) на бъдещия паричен поток. Моделирането на DCF взема прогнозирания паричен поток от модела с 3 отчета и ги отстъпва до настоящата им стойност след извършване на необходимите корекции.
# 3 - Моделиране на финанси за сливане
Този тип моделиране се използва за анализ на решението за сливане и придобиване на две компании. Сливане се случва, когато две компании се обединят по взаимно съгласие, докато придобиването се случва, когато една компания изпревари други в замяна на някаква цена в брой.
# 4 - Модел за първоначално публично предлагане (IPO)
Този модел разглежда пазара с помощта на сравним анализ на компанията, за да разбере колко инвеститорите ще бъдат готови да платят за акциите на компанията в IPO.
# 5 - Моделиране на изкупуване с ливъридж (LBO)
Изкупването с ливъридж е придобиването на една компания от друга компания с помощта на заети средства. Моделирането на изкупуване с ливъридж помага при определянето на стойността, която купувачът би бил готов да плати, и нивото на дълга, което би трябвало да бъде повишено. Той също така изчислява настоящия и бъдещия паричен поток на компанията, която ще бъде закупена.
# 6 - Моделиране на сбор от части
Този финансов модел се използва за изчисляване на стойността на всяко подразделение в организацията поотделно, за да се определи стойността му, ако друга компания го придобие. Сумата от метода на частите се изчислява чрез различни видове методи за анализ, като модел на дисконтиран паричен поток (DCF), оценка, базирана на активи, пазарна стойност и т.н. Всяка част след това се добавя, за да се изведе стойността на сумата на частта ( SOTP).
# 7 - Моделиране на консолидация
Консолидираното моделиране се изготвя чрез консолидиране на всички 3 финансови отчета, т.е. отчет за приходите и разходите, баланс и отчет за паричните потоци на различни бизнес единици в едно.
# 8 - Моделиране на бюджетиране и прогнозиране
Финансовите анализатори извършват моделиране на бюджета, за да определят бюджета за разходите и приходите на компанията за предстоящото време. Бюджетите обикновено се изготвят на месечна или тримесечна база. Те зависят от историческия отчет за доходите за целите на входа. Докато финансовият анализатор прави моделиране на прогнози, за да изготви прогноза спрямо бюджета. Много пъти моделирането на бюджета и прогнозирането се извършва в отделен раздел заедно, а друг път се правят отделно.
# 9 - Модел за ценообразуване на опции
Финансовите анализатори използват модела за ценообразуване на опцията, за да определят теоретичната стойност на опцията, т.е. стойността на опцията, след като вземат под внимание всички известни данни. Той помага на финансовите анализатори при определянето на справедливата стойност на опцията. Това е математически модел, изготвен въз основа на математически формули.
